ISA CTEEP
Relações com Investidores

Em setembro de 2018, a dívida bruta apresentou aumento em relação ao saldo verificado em 31 de dezembro de 2017, em função das captações realizadas no período. No 2T18 foi concluída a 7ª emissão de debêntures verdes da Companhia, no montante de R$ 621 milhões. No 3T18, a Companhia realizou captações com destaque para a celebração de duas novas operações de Credit Agreement, nos termos da Lei nº 4.131/62, no valor de USD 150 milhões, com contratação do instrumento de swap como forma de proteção à variação cambial no período. Maiores informações podem ser obtidas na Nota Explicativa nº 14 de Empréstimos e Financiamentos no ITR.

O aumento nas disponibilidades reflete as captações descritas acima, bem como o fluxo de recebimento da RBSE. Com isso, a dívida líquida atingiu R$ 1,4 bilhão ao final de setembro de 2018.

Os covenants e as exigências estabelecidas em todas as emissões estão sendo devidamente cumpridos pela Companhia. Para os anos de 2018, 2019 e 2020, o indicador Dívida Líquida/EBITDA é de 3,0x.

O custo médio da dívida consolidada foi de 8,34% a.a. em 30 de setembro de 2018. O IPCA dos últimos 12 meses foi de 4,53% e o CDI anualizado de setembro foi de 6,39%. O prazo médio da dívida consolidada em 30 de setembro de 2018 era de 3,3 anos.

Cronograma de Amortização da Dívida (R$ milhões)

Composição da Dívida


 
Notas Promissórias Volume total da oferta Valor nominal unitário Série Emissão Prazo Remuneração Documentos da Oferta
1ª Emissão R$ 200 milhões R$ 1 milhão Única 9/12/2008 180 dias a contar da data de emissão 120% do CDI -
2ª Emissão R$ 200 milhões R$ 1 milhão Única 24/4/2009 360 dias a contar da data de emissão 119,5% do CDI -
3ª Emissão R$ 200 milhões R$ 500 mil Única 17/7/2009 180 dias a contar da data de emissão 106,5% do CDI
4ª Emissão R$ 200 milhões R$ 5 milhões Única 17/01/2011 360 dias a contar da data de emissão 100% do CDI+0,4%a.a. -
5ª Emissão R$ 300 milhões R$ 10 milhões Única 11/07/2011 360 dias a contar da data de emissão - CDI + 0,48 a.a.
6ª Emissão R$ 400 milhões R$ 1 milhão Única 04/01/2012 360 dias a contar da data de emissão 104,9% do CDI -
 
Debêntures Volume total da oferta Valor nominal unitário Série Liquidação Vencimento Remuneração Documentos da Oferta
7ª Emissão R$ 621 milhões R$ 1 mil Série única  
7 anos contados da Data de Emissão
 IPCA + 4,70 a.a
6ª Emissão R$ 350,0 milhões R$ 1 mil Série Única 13/12/2017 36 meses contados da Data de Emissão 105,65% CDI


5ª Emissão

 		 R$ 300,0 milhões R$ 1 mil Série Única 15/02/2017 15/02/2024 IPCA + 5,0373% a.a
 
 
4ª Emissão
 
 R$ 148,3 milhões  R$ 1 mil Série Única 15/07/2016 15/07/2021 IPCA + 6,04% a.a.
3ª Emissão R$ 500 milhões R$ 10 mil Série Única 26/12/2013 26/12/2018 116% DI
1ª Emissão R$ 57,6 milhões R$ 10 mil 2ª série 15/12/2009 15/12/2017 IPCA + 8,10% a.a.
 
Notas Promissórias Volume total da oferta Valor nominal unitário Série Liquidação Prazo Remuneração Documentos da Oferta
1ª Emissão R$ 70 Milhões R$ 5 milhões Única Data a definir 90 dias 100% do CDI + 0,34% a.a -
 
Debêntures Volume total da oferta Valor nominal unitário Série Liquidação Vencimento Remuneração Documentos da Oferta
1ª Emissão R$ 420 milhões R$ 1 milhão Única 15/09/2011 15/09/2012 106,5% do CDI a.a.
2ª Emissão R$ 350 milhões R$ 10 mil Única 18/03/2013 18/03/2025 IPCA + 5,5% a.a.
 
Notas Promissórias Volume total da oferta Valor nominal unitário Série Emissão Prazo Remuneração Documentos da Oferta
1ª Emissão R$ 180 Milhões R$ 5 milhões Única 08/06/2011 120 dias 100% do CDI + 0,40% a.a
2ª Emissão R$ 290 Milhões R$ 10 milhões Única 27/04/2012 120 dias 106,5% do CDI
1ª Emissão R$ 720 Milhões R$ 10 milhões Única 17/09/2012 120 dias 106,5% do CDI
 
Debêntures Volume total da oferta Valor nominal unitário Série Liquidação Vencimento Remuneração Documentos da Oferta
1ª Emissão R$ 180 milhões R$ 10 mil Única 15/10/2012 15/04/2014 106,5% do DI

Atualizado em 5 de dezembro de 2018.